【诺泰生物】为再融资虚增两成业绩 - 这家减肥药企股票被ST 还面临近5000万罚款

　　曾因 减肥药 概念股而股票价格受到热捧的 诺泰生物 （688076.SH），却给投资者泼了一盆冷水。

　　最近， 诺泰生物 收到了中国中国证券监督管理委员会下发的《行政处理事先告知书》，后者揭开了公司在科创板上市后的首年就进行业绩做假一事。

　　 诺泰生物 被中国证券监督管理委员会立案侦查，始于2024年10月。现如今， 诺泰生物 及其实际控制人赵德中涉嫌信息披露非法及欺诈发行一案已由中国证券监督管理委员会调查完毕。

　　调查显示：2021年12月， 诺泰生物 向浙江华贝药业有限责任公司 （以下简称浙江华贝）转让药品技术及上市持有许可人权益（以下简称技术转让） ，并于12月28日确认业务收入3000万元。 浙江华贝既不具备支付技术转让款的钱财实力， 也不具备实际应用该技术的生产能力和销售渠道。 同期， 诺泰生物 策划向浙江华贝增资。

　　浙江华贝向 诺泰生物 支付的技术转让款最终来自 诺泰生物 的增资款。 诺泰生物 技术转让业务不具有商业实质，不应确认收入，该业务造成 诺泰生物 2021年年度报告虚增营业收入3000万元人民币，虚增利润总额2595.16万元人民币，占当期披露利润总额的20.64%。

　　 诺泰生物 实际控制人、当时担任副老总赵德中协助全面管理 诺泰生物 各项业务，组织安排实施技术转让业务、安排他人为浙江华贝支付技术转让款提供融资，并要求调高浙江华贝估值。

　　 诺泰生物 属于医药外包（CXO）企业，主要从事多肽药物及小分子化药自主研发与定制研发生产。2021年5月20日， 诺泰生物 登陆科创板上市。说白了，在上市首年，公司就策划了这起业绩做假案。

　　随后，在上市后的第贰年，即2022年11月， 诺泰生物 就在规画再融资事项。

　　2022年11月16日， 诺泰生物 召开第叁届董事会第七次会议，审议通过了关于向不特定对象发行可转换公司债券的相关议案。2022年12月2日召开2022年第四次临时股东大会，审议通过可转换公司债券发行。

　　2023年11月17日， 诺泰生物 收到《关于同意江苏诺泰澳赛诺生物制药股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券注册的批复》（证监许可〔2023〕2506号），同意可转换公司债券的注册申请。

　　2023年12月12日， 诺泰生物 披露《向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书》（以下简称 《募集说明书》 ），发行可转换公司债券4.34亿元人民币，期限6年。

　　2023年12月21日， 诺泰生物 披露《向不特定对象发行可转换公司债券发行结果的公告》， 共募集4.34亿元人民币。

　　此次中国证券监督管理委员会下发的《行政处理事先告知书》显示， 诺泰生物 2021年虚增营业收入3000万元人民币，虚增利润总额2595.16万元人民币，占当期报告记载利润总额的20.64%，其《募集说明书》中“财务会计信息”相关内容存在重大虚假内容。

　　值得注意的是，虽然 诺泰生物 对2021年业绩进行了虚增，但当年的业绩依旧出现增收不利情况。2021年年报显示，2021年，公司实现营业收入6.44亿元人民币，同比增长13.58%；归属于上市公司股东的净收入1.15亿元人民币，同比下降6.52%。假设公司2021年不进行业绩虚增的话，可以预见的是，当年业绩下滑的幅度会更大。公司能否顺畅完成可转债融资，存在一定的不确定性。

　　这次中国证券监督管理委员会对 诺泰生物 和参与业绩做假的人员进行了处罚，这次处罚针对两项行为，一项是信息披露违法；另外一项是公开发行文件编造重大虚假内容，针对前者，中国证券监督管理委员会对上市公司罚款400万元人民币，针对后者，中国证券监督管理委员会对上市公司罚款4340万元罚款，两项加起来，对上市公司罚款4740万元。

　　对于 诺泰生物 实际控制人赵德中，中国证券监督管理委员会也合计罚款1800万元。另外，其它参与业绩做假的当时担任高管，也面临150万元至330万元不等罚款。

　　这次业绩， 诺泰生物 付出的代价，除了面临罚款外，公司股票于7月21日实施其它风险警示暨停牌。从7月22日起，公司股票实行后A股简称变为ST诺泰，实行后A股扩位简称也变为ST 诺泰生物 。

　　近年来，以GLP-1为主的多肽 减肥药 受到市场追捧，进而带动了相关企业股票价格暴涨。 诺泰生物 也从事GLP-1原料药生产，也正因为有这样的概念，公司的股票价格在2024年上半年上涨幅度曾高达70%以上。2024年10月，在公司收到中国证券监督管理委员会关于涉嫌信息披露非法的《立案告知书》后，公司当月股票价格下跌幅度接近30%。