【杰华特】杰华特拟赴港上市，被证监会要求-补作业- 历次股权变动是否合法？是否涉及外资禁入领域？

　　8月22日，中国证券监督管理委员会国际司对境外发行上市企业出具补充材料要求，其中要求 杰华特 补充说明公司基本情况、 杰华特 香港有限设立的详细情况和披露情况等事项。据了解，2025年5月30日， 杰华特 向港交所递交上市申请， 中信证券 为独家保荐人。

　　具体来看，中国证券监督管理委员会要求 杰华特 说明公司前身设立至整体更改为股份有限公司期间的历史沿革，并就期间历次股权变动是否合法合规出具明确结论性意见。

　　关于公司境外子公司，中国证券监督管理委员会要求 杰华特 说明 杰华特 香港有限设立的详细情况和披露情况， 杰华特 香港有限未履行境外投资备案程序和外汇登记程序不属于重大非法行为的明确依据，和 杰华特 香港有限注销进展情况。

　　另外，中国证券监督管理委员会还要求 杰华特 说明公司及下属公司经营范围和实际业务经营是否涉及《外商投资准入特别管理措施(负面清单)(2024年版)》外资禁止或限制准入领域。

　　招股书显示， 杰华特 致力于成为全球模拟集成电路行业领军者。公司拥有涵盖工艺、集成电路设计和系统定义在内的完整核心技术架构。公司的产品组合主要包含电源管理集成电路及信号链集成电路。

　　截至2024年12月31日， 杰华特 提供约2200款可供销售的集成电路产品型号，包含超过2000款电源管理集成电路产品型号。根据弗若斯特沙利文的资料，2024年公司在电源管理集成电路产品型号数量方面已达到行业领先水平。

　　业绩方面，2022年-2024年， 杰华特 营业收入分别为14.48亿元、12.97亿元、16.79亿元人民币，年内利润分别为1.36亿元、-5.33亿元、-6.11亿元人民币，亏损持续扩大。

　　另一方面， 杰华特 在研发费用方面持续加码，2022年-2024年分别投入3.05亿元、4.99亿元、6.19亿元人民币，占各期收入比重分别为21.0%、38.5%、36.9%。

　　国内仿真集成电路行业的周期性低迷，仿真集成电路公司形成激烈竞争， 杰华特 因调整产品定价，毛利率从2022年的38.48%骤降降至2023年的11.8%，2024年回升至15.1%。

　　另外，中国仿真集成电路行业的周期性低迷，造成仿真集成电路公司之间的激烈竞争，公司调整产品定价，造成毛利率从2022年的38.48%降至2023年的11.8%，2024年回升至15.1%。

　　此次港股上市募集资金， 杰华特 计划用于创新研发、丰富产品组合、完善海外销售网络布局、战略性投资与收购、补充营运资金及一般企业用途等。

　　记者了解到， 杰华特 已于2022年12月在科创板上市，发行股票价格为38.26元/股，实际募资22.22亿元人民币。截至8月22日收盘，该股股票价格报37.85元/股，总市值169.1亿元人民币。

　　来源：读创财经