【交易日】-5月22日Choice早班车-中国与东盟十国全面完成中国—东盟自贸区3.0版谈判

　　1、证券时报网：美国总统特朗普当地时间20日宣布，将投资1750亿美元缔造“金穹”导弹防御系统。对此，外交部讲话人表示，该计划公然提出大幅增加外空作战手段，包含研发部署轨道拦截系统，具有浓厚的进攻性色彩，将加剧外空战场化和军备竞赛风险，动摇国际安全与军控体系。中方对此严重关切。

　　2、央视新闻：欧盟表示，将对进入欧盟的小包裹收取手续费，这些小包裹大部分来自中国。对此，外交部讲话人表示，具体的问题建议向中方的主管部门了解，中方认为营造一个开放包容的贸易环境符合各方的共同利益，希望欧方能够恪守开放的承诺，为中国企业提供公平透明非歧视的营商环境，为中欧经贸合作创造有利条件。

　　3、商务部：5月20日，中国—东盟经贸部长特别会议以线上方式举行，双方经贸部长共同宣布全面完成中国—东盟自贸区3.0版谈判。3.0版将缔造包容、现代、全面、互利的自贸协定。3.0版包含 数字经济 、绿色经济、供应链互联互通、标准技术法规与合格评定程序、海关程序与贸易便利化、卫生与植物卫生措施、竞争和消费者保护、中小微企业、经济技术合作等9个新增章节，有益于双方在新形势下推进更宽领域、更深条理的区域经济一体化，将有力增进双方产供链深度融合，具有重要开创性意义。

　　4、第壹财经：金融监管总局等八部门联合印发《支持小微企业融资的若干措施》。文件提出，支持小微企业开展股权融资。支持符合基本条件的小微企业在新三板挂牌，规范成长后到北交所上市，引导社会资本更多向创新型中小企业聚集，带动同行业、上下游小微企业共同成长。

　　5、央视新闻：中国科学团队近期取得重要突破，利用原位透射电镜技术第壹次在纳米标准揭示了无机固态电解质中的软短路－硬短路转变机制及其背后的析锂动力学。该研究通过说明固态电解质的软短路－硬短路转变机制及其与析锂动力学的内在关联，为固态电解质的纳米标准失效机理提供了全新认知，为新型固态电解质的开发提供了理论依据。

　　央视网：随着各项宏观政策持续发力显效，4月份，我国工业经济延续向好向优的发展态势，装备制造业支撑有力，新动能积聚成长，产业韧性不断增强。4月份，我国工业生产延续较快增长势头，41个行业中36个行业增加值实现同比增长，增长面达到87.8%。

　　财联社：上海人民政府办公厅印发《上海提振消费专项行动方案》。其中提到，加力扩围实施消费品以旧换新。增进汽车消费，落实好国家汽车报废更新补助和我市汽车置换更新补助政策。落实国家家电以旧换新补助政策，新增手机、平板、智能手表（手环）等数码产品购新补助，加力支持绿色家电家居家装消费。

　　界面新闻：国家能源局发布关于成立核电工程定额专家委员会的公告。为加强核电工程定额管理工作，根据《核电工程定额管理暂行办法》，经研究，决定成立核电工程定额专家委员会，秘书处设在 中国核电 发展中心。主要职责为，负责核电工程定额的技术审查，为核电工程定额管理工作提供咨询意见和工作建议。

　　澎湃新闻：联合国在日前发布的报告中指出，受到关税战等影响，2025年全球经济增速预计将放缓至2.4%，比1月预测值低0.4个百分点。对此，外交部讲话人表示，在面临高关税壁垒的情景下，中国外贸保持平稳增长。今年前4个月货物进出口总额同比增长2.4%，其中出口增长7.5%，显示出过硬的国际竞争力。同时中国不断扩大开放，让外企在华的发展空间更大、预期更稳。这些情况都充分说明，中国完全有能力、有条件、有底气应对各种风险挑战。

　　央视网：商务部有关责任人介绍，第四届中非经贸博览会将于6月12日至15日在湖南长沙举办。本届中非经贸博览会紧贴中非产业需求，设置智慧矿山技术与设备、清洁能源、 节能环保 及现代农机、工程机械等展区，第壹次规划了中非合作知名品牌展、非洲好物展、中非时尚产业展等特色展示内容。直到今天，已经有来自44个非洲国家、6个国际组织等超1.2万人报名参与。

　　央视网：“十五五”规划编制工作近日开展网络征求建议活动。据介绍，这次网络征求建议活动分别在人民日报、新华社、中央广播电视总台所属官方网站、新闻客户端和“学习强国”学习平台开设“十五五”规划建言专栏，广大网民可进入相关页面建言献策。网络征求建议活动为期1个月，有关意见建议将汇总整理后提供给中央决策参考。

　　人民财讯：国家新闻出版署发布5月份国产 网络游戏 审批信息，共有130款游戏获得批准。其中包含《异环》《西行乱斗》《斗罗大陆：零》等多款游戏。

　　人民财讯：据中国汽车工业协会统计分析，2025年1—4月，销量排名前十位的SUV生产企业共销售311万辆，占SUV销售总量的69%。在上述十家企业中，与上年同期相比， 长城汽车 和 特斯拉 销量呈不同水平下降，其它企业销量均呈不同水平增长。

　　财联社：硅业分会发文称，本周工业硅市场成交清淡，下游需求未见好转，市场情绪延续灰心，且盘面价格跌至8000元/吨以下，对现货市场压力较大，价格下跌。价格方面， 有机硅 单体厂前期受下游需求改善影响，价格小幅上调，目前以交付前期订单为主，价格坚挺；多晶硅价格持平。

　　北京商报：据航旅纵横 大数据 ，截至5月20日，端午假期国内航线机票预订量超189万张，比去年同期略有增长，国内航线机票平均价格（不含税）约760元；端午假期出入境航线机票预订量超53万张，同比增长约19%。

　　中国基金报：新一轮存款“降息潮”开启，昔日的“揽储利器”大额存单利率也开始下调。部分国有大行的1个月、3个月产品利率跌破1%，部分期限产品利率最高降幅达到35个基点，下调幅度远超其它存款产品。业内人士认为，银行下调存款产品利率，有益于缓解息差压力，提升稳健发展能力，更好地服务实体经济。

　　财联社：最近，由浙江大学脑机智能全国重点实验室联合南湖脑机交叉研究院、附属第贰医院、生仪学院、计算机学院等，成功完成国内首例闭环脊髓神经接口植入手术，让截瘫的金大叔在术后第15天，成功实现自主站立及行走动作；术后2个月，已能够实现多种日常活动。

　　财联社：英伟达首席执行官黄仁勋表示，美国对我国 人工智能 芯片的出口管制是“失败的”，因为这不仅没有拦住中国在芯片领域的自主发展步伐，反而给美国公司造成了数十亿美元的销售损失。黄仁勋还表示，自前任总统拜登执政以来，英伟达在我国的市场份额已从95%降至50%。

　　证券时报网：德国慕尼黑工业大学官方网站近日发布消息，该校团队研发出一款全新 人工智能 芯片，这款名为AI Pro的芯片无需现有芯片所需的云端服务器或互联网即可运行，设计灵感源自人脑。AI pro芯片创新的类脑神经形态架构使其能够在本地进行即时计算，从而确保了全面的 网络安全 。据了解，半导体制造商格罗方德已在德国德累斯顿生产了首批原型芯片。

　　科创板日报： 特斯拉 发布Optimus最新视频——该 机器人 在单个神经网络下，通过学习人类视频完成多项家务。在视频中，Optimus人形 机器人 顺畅解决了倒垃圾、撕厨房纸、操作微波炉等任务，展现出较强通用性。另外，另一人形 机器人 “顶流”Figure也发布预告，公司总裁在社交平台表示，将分享最近取得的重大突破。

　　财联社： 特斯拉 总裁埃隆·马斯克表示，尽管面临美国监管机构的安全疑问， 特斯拉 仍将如期于6月底在德州奥斯汀市开始测试Robotaxi（ 无人驾驶 出租车）。 特斯拉 将在奥斯汀的部分区域部署大约10辆自动驾驶汽车，并将在几个月内将数量扩大至约1000辆。

　　澎湃新闻：位于上海黄浦区的豪华住宅项目上海壹号院三批次迎来线下开盘，当日实现销售金额40.25亿元人民币，64套房源全部售罄。公开信息显示，上海壹号院于去年8月第壹次开盘，33套房源当日售罄。今年1月，其第贰批次开盘，当日去化率超96%。此次三批次日光后，该项目年内累计销售金额108.71亿元人民币，成为2025年全国首个单盘破百亿的项目。

　　中国房地产报： 海口市 住房和城乡建设局发布公告，就该局起草的《 海口市 限价商品住房取得完全产权和上市交易实施细则（征求建议稿）》，向社会公众广泛征求建议及建议。该实施细则中所称“取得完全产权”，是指购买限价商品住房满5年，权利人根据该实施细则规定，缴纳土地溢价等相关价款后取得该套住房完全产权，且将该套住房性质更改为普通商品住房。权利人将此限价商品住房更改为普通商品住房，可上市交易转让给第叁人。

　　万科A：已与深圳地铁集团签署《不高于人民币42亿元借款合同》，并收到42亿元借款。同时，公司与深铁集团签署了《42亿借款补充协议》，约定以不高于60亿元万物云股票作为原借款合同质押物，并提供70%的质押率。若股东大会未能审议通过股票质押事项，万科需提供其它合格担保或偿还借款本息。

　　南京港：公司股票价格连续三个交易日收盘价格上涨幅度偏离值累计超过20%，属于股票交易异常波动情形。公司控股子公司南京港龙潭集装箱有限公司为港口码头企业，主要为在码头的内外贸集装箱提供装卸、堆存等服务，不直接参与进出口贸易；目前，外贸集装箱直达航线有固定的日本、韩国、东南亚、印巴航线，另有不定期南美、北非等航线，没有直达美国航线。

　　百度集团：2025年第壹季度营业收入324.52亿元人民币，同比增3%，上年同期315.13亿元；调整后营业利润53.3亿元人民币，预估48.9亿元人民币。调整后EBITDA为72亿元人民币（9.93亿美元），调整后EBITDA利润率为22%。百度核心的调整后EBITDA为67亿元人民币（9.25亿美元），百度核心的调整后EBITDA利润率为26%。百度集团称一季度NON-GAAP净收入64.7亿元人民币，同比降8%。

　　浙江荣泰：公司拟出资2000万元在浙江嘉兴投资设立全资子公司浙江荣泰智能 机器人 有限公司。新公司的设立为公司业务发展拓展新的载体和平台，有益于加快推进 机器人 业务市场化、产业化的进程。

　　 闻泰科技 ：今年是公司半导体业务新产品料号批量发布的重要一年，从一季度起，公司发布了一系列新品，尤其是围绕三代半、模拟等高价值料号的新品发布节奏明显加快。公司去年开始建设的8寸SiC及GaN产线目前已完成设备进场；在模拟芯片产品中，公司围绕AI电源及车规应用两大核心应用场景，近期密集发布系列新产品，并加快客户认证导入；预计2025年底公司将实现超过200颗模拟芯片量产料号。

　　 英维克 ：公司拟参与竞拍以挂牌方式受让位于深圳龙华区观澜街道A923-0908号地块的国有建设用地使用权。公司取得上述国有土地使用权后，拟投资很多于10亿元在该地块建设精密温控节能设备研发中心及生产基地项目。

　　 金固股份 ：公司近日收到某全球龙头车企的定点通知书，公司将作为该客户的零部件供货商，为其美国产乘用车开发车轮产品，公司将根据要求完成产品开发工作。根据客户规划，上述项目生命周期十年，预计将于2026年开始量产，前五年销售金额预计约1.58亿美元。

　　 澜起科技 ：公司老总兼首席执行官杨崇和表示，受益于AI产业趋势对DDR5内存接口芯片及高性能运力芯片需求的推动，截至2025年4月22日，预计在2025年第贰季度交付的互连类芯片在手订单金额合计已超过12.9亿元人民币。同时，公司仍在逐渐收到客户的新订单。展望2025年全年，公司预计DDR5内存接口芯片需求及渗透率较2024年大幅提升，高性能运力芯片需求显现良好成长态势。

　　 上海莱士 ：公司控股股东海盈康计划6个月内，以集中竞价交易方式增持公司股份，计划增持总金额很多于2.5亿元人民币，且不高于5亿元人民币。此次增持计划不设置价格区间。

　　沪深股市：5月21日，上证指数涨0.21%，收报3387.57点；深证成指涨0.44%，收报10294.22点；创业板指涨0.83%，收报2065.39点；北证50指数涨0.39%再创历史新高，收报1479.81点。贵金属、珠宝首饰、电池、煤炭行业、生物制品板块上涨幅度居前。

　　龙虎榜：5月21日，机构席位资金合计净买入约5371.4万元。其中，净买入的股票12只，净卖出的股票14只。机构净买入最多的股票是 舒泰神 ，净买入金额约6495.59万元；机构净买入居前的还有中邮科技、 王子新材 、红宝丽等股。机构净卖出最多的股票是 三生国健 ，净卖出金额约4836.71万元；机构净卖出居前的还有 露笑科技 、 铁流股份 、浙江华远等股。

　　 融资融券 ：截至5月20日，上海证交所融资余额报9096.02亿元人民币，较前一交易日减少0.55亿元；深交所融资余额报8856.1亿元人民币，较前一交易日增加22.43亿元；两市合计17952.12亿元人民币，较前一交易日增加21.88亿元人民币。

　　财联社：5月以来，已经有12家A股公司公告主要股东终止协议转让，与今年前4个月的合计案例数相当，甚至占到了2023年以来此类案例总数的近四分之一。终止案例激增背后，似乎正酝酿着针对协议转让这一传统交易方式的秩序重构。

　　界面新闻：截至5月20日，今年以来，沪深北新增受理企业再融资家数大幅增长，达到70家，较去年同期的36家同比翻倍。其中，4月份单月新增受理34家，是年内受理再融资项目最多的月份。具体来看，1月新增受理9家，2月有14家，3月有11家，4月有34家。据统计，今年以来，再融资募集资金数目达2807.44亿元人民币，较去年同期增幅约113%。

　　证券日报：在全球化浪潮的推动下，深市上市公司正以创新为桨、实力为帆，积极拓展海外市场，谱写国际化发展的新篇章。2024年，深市公司实现海外收入4.18万亿元人民币，同比增长11.62%。业内人士认为，从智能制造到 数字经济 ，从绿色能源到消费升级，深市企业正将“中国智造”的品牌魅力辐射世界，为全球产业链注入新动能。

　　澎湃新闻：目前全市场共有36只北交所基金。在北交所市场挣钱效应的带动下，截至5月20日，36只北交所基金业绩全线飘红，年内平均收涨36.91%，31只北交所基金的单位净值于5月20日创下历史新高。华夏北交所创新中小企业精选两年定开以80.79%的年内收益位居榜首，同时也领跑各类型基金业绩榜。

　　Shibor：5月21日，隔夜shibor报1.5090%，与上日持平；7天shibor报1.5490%，下跌0.7个基点；3个月shibor报1.6400%，下跌0.2个基点。

　　欧债：周四（6月15日）欧市尾盘，英国十年期国债收益率涨5.4个基点。德国十年期国债收益率涨4.0个基点，报2.646%。法国十年期国债收益率涨4.7个基点，意大利十年期国债收益率涨4.0个基点，西班牙十年期国债收益率涨4.4个基点，希腊十年期国债收益率涨2.2个基点。

　　美债：周四（6月15日）纽约尾盘，美国十年期基准国债收益率上涨11.16个基点，报4.5985%，全天持续振荡上行、整体交投于4.4711%-4.6025%区间，北京时间01:00美国财政部披露20年期美债标售结果时开启一波短暂的明显拉升行情，为2月13日以来第壹次涨穿4.6%关口。20年期美债收益率涨13.21个基点，刷新日高至5.1247%——迫近2023年11月1日顶部5.2838%和当年10月23日顶部5.3838%，彭博数据显示后者是2020年（美国财政部恢复供应以来的）历史最高；30年期美债收益率涨12.27个基点，报5.0923%，01:31曾达到5.0955%，也迫近2023年10月23日顶部5.1764%、2007年6月13日顶部5.4376%、和2000年6月27日顶部6%整数位心理关口。两年期美债收益率涨4.90个基点，报4.0194%，逼平01:31刷新的日高，08:06微跌至3.9535%刷新日低之后，持续振荡走高。三年期美债收益率涨6.49个基点，五年期美债收益率涨8.70个基点，七年期美债收益率涨10.38个基点。三个月期国库券/十年期美债收益率利差涨10.176个基点，报+25.048个基点。02/十年期美债收益率利差涨6.474个基点，报+57.701个基点。02/30年期美债收益率利差涨7.579个基点，报+107.077个基点。05/30年期美债收益率利差涨3.560个基点，报+92.992个基点。美国十年期通胀保值国债（TIPS）收益率涨10.49个基点，报2.2261%。

　　财联社：在资管新规趋严的监察管理指导下，三方财富公司正加速“出海”转型，高净值人群债券类境外资产配置比例不断提升。据不完全统计，可投资资产超亿元的超高净值客户中，近9成已配置境外资产，其中债券类占比从2020年的18%跃升至2024年末的35%左右，而我国不断对外开放的债券通市场，也进一步加快了高净值客户服务机构通过境外债投资达到税务规画、合规管理，进而符合其财富传承的目标。

　　美股：纽约股市三大股指21日明显下跌，截至当天收盘，道琼斯工业平均指数比前一交易日下跌816.80点，收于41860.44点，下跌幅度为1.91%； 标准普尔 500种股票指数下跌95.85点，收于5844.61点，下跌幅度为1.61%；纳斯达克综合指数下跌270.07点，收于18872.64点，下跌幅度为1.41%。

　　欧股：欧洲三大股指当天涨跌不一，英国伦敦股市《金融时报》100种股票平均价格指数21日报收于8786.46点，较前一交易日上涨5.34点，上涨幅度为0.06%。法国巴黎股市CAC40指数报收于7910.49点，较前一交易日下跌31.93点，下跌幅度为0.40%；德国法兰克福股市DAX指数报收于24122.40点，较前一交易日上涨86.29点，上涨幅度为0.36%。

　　亚太股市：5月21日，香港恒生指数收涨0.62%，报23827.78点；恒生科技指数收涨0.51%，报5342.41点；日经225指数收跌0.61%，报37298.98点。韩国KOSPI指数收涨0.91%，报2625.58点。

　　第壹财经：数据显示，近一年港股IPO募资总金额达1450亿港元，同比激增2.7倍。首发募资额排名前十的IPO多为内地企业，合计募资达1086亿港元，对当期募资总额贡献率达到75%。

　　国内期货：5月21日，国内商品期货收盘涨跌参半。集运欧线跌超7%，工业硅、烧碱等跌逾1%，NR、焦煤等小幅下跌；氧化铝涨超3%，沪金、菜粕等涨超2%，豆二、豆粕等涨超1%，花生、沪锌等小幅上涨。

　　国际黄金：COMEX黄金期货涨0.88%，报3313.5美元/盎司。

　　国际原油：国际油价21日下跌，截至当天收盘，纽约商品交易所7月交货的轻质原油期货价格下跌46美分，收于每桶61.57美元，下跌幅度为0.74%；7月交货的伦敦布伦特原油期货价格下跌47美分，收于每桶64.91美元，下跌幅度为0.72%。

　　国际金属：LME期铜收涨14美元，报9534美元/吨。LME期铝收平，报2472美元/吨。LME期锌收跌18美元，报2693美元/吨。LME期铅收跌6美元，报1974美元/吨。LME期镍收涨84美元，报15602美元/吨。LME期锡收跌229美元，报32854美元/吨。LME期钴收平，报33700美元/吨。

　　国际农产品：周四（6月15日）纽约尾盘，ICE原糖期货涨2.31%，ICE白糖期货涨2.40%。ICE阿拉比卡咖啡期货跌0.18%，咖啡“C”期货跌0.43%。罗布斯塔咖啡期货跌0.18%。纽约可可期货跌1.68%，报10691美元/吨。伦敦可可期货跌2.05%。ICE棉花期货跌0.11%。彭博谷物分类指数涨1.03%，报31.5454点，全天振荡上行。CBOT玉米期货涨1.21%，报4.60美元/蒲式耳。CBOT小麦期货涨0.41%，报5.4825美元/蒲式耳。CBOT大豆期货涨0.82%，报10.6175美元/蒲式耳，豆粕期货涨0.43%，豆油期货涨0.42%。

　　财联社：在上周跌至略高于3100美元的低位后，本周随着中东地缘紧张局势升级和穆迪下调美国Aaa主权信用评级的影响，国际金价又一次强势反弹。对此，高盛FICC分析师认为，这一走势背后存在一个明确的理论支撑，中国买盘力量正再度回归。

　　人民币：5月21日，在岸人民币北京时间16:30收报7.20650，较上一交易日涨142个点。离岸人民币北京时间18:00报7.20587，较上一交易日涨145.5个点。在岸/离岸人民币北京时间18:00价差为2.3点。

　　人民币外汇掉期：5月21日，截至北京时间16:30，美元兑人民币6个月掉期报-992.00点，美元兑人民币1年掉期报-2040.00点。

　　美元：美元指数21日下跌，衡量美元对六种主要货币的美元指数当天下跌0.56%，在汇市尾市收于99.555。截至纽约汇市尾市，1欧元兑换1.1333美元，高于前一交易日的1.1273美元；1英镑兑换1.3428美元，高于前一交易日的1.3379美元。1美元兑换143.64日元，低于前一交易日的144.55日元；1美元兑换0.8251瑞士法郎，低于前一交易日的0.8298瑞士法郎；1美元兑换1.3841加元，低于前一交易日的1.3930加元；1美元兑换9.5639瑞典克朗，低于前一交易日的9.6540瑞典克朗。