【开源证券】包装资质 虚假申贷 套现失联警惕金融-黑灰产-围猎-征信白户-

　　无稳定工作、无收入来源的乡村无业人员，被包装成企业高管；不具备购车资质的贫困户，被诱导虚假申领数十万元车贷……近年来，很多无不良征信记录人员（以下简称“征信白户”）、风险意识薄弱的普通群众，被高额回扣引诱，一步步沦为金融“黑灰产”的骗贷工具人。

　　记者观察发现，当前以收割“征信白户”为核心的金融骗贷乱象在多地蔓延，形成跨省市联动、专业化分工、全链条运作的产业链。非法分子通过资质包装、虚假申贷、套现洗钱等一系列操作，套取银行信贷资金，涉案金额动辄数千万元。此类产业化骗贷行为，不仅造成金融机构资金损失，更袒露出银行风控体系漏洞、社会公众征信认知缺失等多重问题。

　　精准物色目标

　　话术诱导背贷

　　以皮包 公司为载体、“征信白户”为工具、伪造材料为手段，一伙非法分子历时四年编织金融诈骗网络，造成银行较大损失。近期，上海人民检察院、上海公安局、上海金融监管局公布一起案件显示，2019年至2023年期间，张某某与解某某合谋搭建完整的链条实施诈骗，组建分工细致、组织严密的犯罪团伙。

　　前端，解某某负责组织多名中介以高额回扣引诱外地“征信白户”提供个人身份信息，并将“征信白户”人员带至上海。中端，由张某某负责开设几十家皮包 公司，雇佣顾某某、李某某等人，通过短时间缴纳公积金的形式，包装“征信白户”人员的信贷资质，并伪造材料。后端，团伙成员率领包装后的“征信白户”，向多家银行提交虚假信息材料，申领信用卡后通过POS机刷卡套现，或以购车为名向银行提交虚假证明材料，诈骗购车贷款。

　　2024年7月，上海闵行区人民法院对张某某、解某某等人分别以信用卡诈骗罪、贷款诈骗罪等判处有期徒刑十三年至一年三个月不等，并处罚金五十万元至二万元不等。

　　不同于上述案件的“单点布局”，记者梳理多起案件发现，有团伙玩起“跨区域流水线作业”，在国内各地设立多个窝点，诈骗行为涉及十多个省市。

　　他们的说辞极具吸引力——“贷款到手给你30%回扣，贷10万元拿3万元人民币，不用你还一毛钱”。这让很多急于挣钱的人动了心，一些人主动联系中介，无怨无悔成为工具人。

　　值得注意的是，他们骗贷成功后，其实不会留下任何痕迹：车贷到手当天，就联系二手车商将车辆低价销赃，快速变现，只给“征信白户”预留前三期还贷资金。资金瓜分完毕，团伙成员便集体失去联系，任凭贷款逾期。直到“征信白户”收到银行催收通知，才恍然大悟——不仅没拿到承诺的高额回扣，还背上了巨额债务，征信也完全变黑。

　　产业链条完整

　　多层转移取现

　　记者观察发现，当前金融领域非法中介及“黑灰产”已从零散欺诈演变为分工细致、链条完整的产业化犯罪，银行面临的此类情况绝非个案，而是普遍性的危险挑战。

　　——精准招募：瞄准“征信白户”，以小利诱骗。

　　一家国有大行授信审批部相关人士向记者介绍，犯罪团伙精准锁定无信用卡、无贷款记录的“征信白户”，发布“短时间轻松获得高额酬劳”“不用我偿还债务”等虚假信息，以几千至数万元不等的酬劳，诱骗农村、无业、低收入人员提供身份证等信息。该类人群法律意识薄弱、急于挣钱，容易沦为骗贷工具人。

　　——资质包装：皮包 公司托底，材料全面做假。

　　一家股份制银行信用卡中心人士透露，非法中介服务主要表现为教唆客户利用“小微企业养壳卖壳”和“职业背债人”等行径进诈骗贷。“小微企业养壳卖壳”涉及虚构贷款主体、经营痕迹、经营规模及贷款用途，将“征信白户”挂靠为员工伪造劳动关系，制造稳定就业假象，迎合银行信贷审批要求；“职业背债人”则通过虚构贷款资质、高评高贷抵押品和中介指导应对贷款调查等方式，获取非法贷款。

　　——套现洗钱：多层转移，转嫁风险。

　　资金到手后，团伙通过控制的银行卡、皮包 公司账户，进行多层转账、拆分取现，或通过二手车商、房产中介变现，快速瓜分赃款。仅给“征信白户”兑现少量回扣，后续放任其逾期、被催收，将巨额债务和法律风险全部转嫁给背债人和银行。

　　上述股份制银行信用卡中心人士提醒，“征信白户”作为实际借款人，需要依法偿还全部本金和利息，一旦“征信白户”无力偿支付贷款，个人征信将留下不良记录，影响未来金融服务使用，甚至可能成为失信被执行人。如果“征信白户”协助伪造资料诈骗金融机构资金，则可能涉嫌诈骗、诈骗贷款、洗钱等刑事犯罪，将被追究法律责任。

　　严查内外勾结

　　补齐治理短板

　　专家指出，此类乱象袒露出当前金融治理体系存在的薄弱环节，对金融市场秩序、群众财产安全和金融生态稳定造成冲击。

　　招联首席经济学家、上海金融与发展实验室副主任董希淼分析称，面对专业化、产业化的金融“黑灰产”攻击，银行信贷审批与风控体系面临多重现实难点，一方面贷前核查机制流于形式，材料可靠性核验失效；另一方面由于非法分子通过跨区域作案、利用不同银行间的“数据孤岛”套利，单一银行线上贷款较难分辨。另外，部分银行客户经理迫于业绩考核压力，过度依赖中介渠道获客，甚至自掏腰包为“职业背债人”还款遮掩坏账。这些叠加，使得银行在面对专业化“黑灰产”攻击时防不胜防。

　　除银行内控短板外，很多地区部门间数据标准不一、共享机制缺失，非法分子利用信息壁垒在多平台间流窜套利；缺乏专项法规，相关行为的法律定性、证据标准模糊；很多“黑灰产”团伙以“法律咨询公司”“信息科技公司”等合法名义发展业务，甚至利用AI伪造、虚拟设备等技术反侦测，都给执法造成了难度。

　　为精准整治金融“黑灰产”乱象，专家建议从多维度发力，构建常态化、系统化治理体系。

　　董希淼建议，下一步应推动国家层面数据共享，打通“公安+监管+司法”数据共享；完善法律法规，出台专项司法解释明确定性；深化跨部门协同共治，从突击式打击转向常态化治理；督促银行加大科技投入，建立“黑灰产”特征库，严查内外勾结；加强公众风险防范教育，从源头压缩“征信白户”供给空间，引导消费者通过正规渠道解决纠纷。