【新能源】AI的尽头是光伏和储能？新能源车ETF大涨7% 基金经理直言-终于喘口气-

　　今日，光伏 新能源 板块迎来了一场鹤立鸡群的暴涨。板块龙头 宁德时代 （300750.SZ）暴涨14.46%，将多只 新能源 车ETF拉涨超5%。其中规模最大的华夏 新能源 车ETF（515030.SH）今日上涨幅度超7%。

　　表：资产净值规模在10亿元以上的ETF明细（截至3月8日） 来源：Wind 界面新闻整理

　　光伏 新能源 板块为何突然暴涨？这和消息层面的多重利好有关。

　　最近，“ChatGPT耗电量惊人”登上热搜。据估算，ChatGPT每天要响应大约2亿个请求，日消耗电力超过50万度，相当于1.7万个美国家庭的用电量。AI越智能，需要处理的信息就越多，所需电力也将呈几何级增长。马斯克曾表示，芯片短缺缓解后，限制AI发展的将是电力和变压器的短缺，而获取高效清洁能源的要领，会直接影响AGI(通用 人工智能 )时代的到来。

　　英伟达开创人兼首席执行官黄仁勋近日在一场公开演讲中，对AI的未来发展趋势进行了深刻阐述。他明确指出，AI的尽头是光伏和 储能 。在推动AI发展的道路上，不应仅仅局限于提升计算力，而应更为全面地审视能源消耗这一关键问题。这时，OpenAI的开创人山姆·奥特曼也表达了类似的说法。他认为，未来AI的技术决定于能源，需要更多的光伏和 储能 。

　　随着A股进入年报季，很多涉及 储能 业务的上市公司纷纷发布了2023年业绩预告。锂电龙头 宁德时代 预计2023年度实现归母净收入425亿元至455亿元人民币，同比增长38.31%至48.07%。逆变器龙头 阳光电源 （300274.SZ）则预计实现营业收入710亿元至760亿元人民币，同比增长76%至89%，实现归母净收入93亿元至103亿元人民币，同比增长159%至187%。

　　面对久违的普涨，有基金经理对界面新闻记者直言，“终于涨了，可以喘口气了”。

　　中欧碳中和基金经理刘伟伟表示，市场前期对于 新能源 板块预期过于灰心，使得板块估值处于历史最低位底部区间。近期政府提出要继续大力发展 新能源 ，政策角度仍然会大力支持， 新能源 也是新质生产力的重要组成部分。

　　从行业来看，光伏行业近期景气度超预期，全球装机有望实现30%左右的增长，而光储一体化平价将进一步激发 新能源 对传统能源的替代；供给层面，由于产业链价格处于底部区间，二三线企业连续亏损，今年有望出现产能退出，改善行业的供需关系。 新能源 汽车方面，近期 新能源 汽车的月度销量持续增长，渗透率继续提升，在去年锂电产业链去库存以后，产业链有望在二季度进入补库存阶段，有益于上市公司收入的增长；另外，经过一两年的洗牌，锂电产业链龙头公司的优势进一步巩固。

　　整体来看， 新能源 行业最灰心的时候可能已经过去，随着需求的持续兑现，龙头公司业绩或将会保持稳定增长，价值回归值得期待。

　　广发国证 新能源 车电池ETF基金经理罗国庆对记者说，不论是从消息层面上，还是市场层面，近期 新能源 板块都利好不断。电动化的大势并未改变，全球 新能源 车渗透率仍处于S型增长曲线上升的早期阶段。随着政策的持续引导激励和产品供给的不断完善，海外市场需求有望快速发力崛起，成为行业增长的新一轮驱动力，同时快充等技术的加速迭代将加速油电平价进程，动力电池作为 新能源 车产业链核心环节，将持续受益于产业链成长的过程。