【一心堂】一心堂暴雷，融通、兴业、国投瑞银基金一季度重仓

　　6月3日， 一心堂 （002727.SZ）跌停价开盘，截至收盘，下跌幅度为8.53%，报收18.98元/股。

　　据6月2日国家医保局公众号消息，国家医保局在基金监管工作中发现， 一心堂 旗下一些定点连锁门店存在较为典型的非法使用医保基金行为，国家医保局基金监管司对 一心堂 药业集团股份有限公司有关责任人进行了约谈。

　　2023年第四季度， 一心堂 实现营业收入45.67亿元人民币，同比下降15.51%；归母净收入-1.36亿元人民币，同比下降141.03%。2024年一季度， 一心堂 实现营业收入51.0亿元人民币，同比增长14.96%；归属净收入2.42亿元人民币，同比增长1.03%。

　　截至一季度末，共有34只公募基金持有 一心堂 ，合计持股约6680万股，相较2023年末218只公募基金持有11270万股，整体大幅减持。

　　目前，主要的重仓的公募包含融通基金合计持有超2700万股，兴业基金合计持有超过2000万股，国投瑞银基金合计持有超1000万股。

　　一季度，融通基金整体减持约350万股，万民远的5只基金合计持有约2780万股，较上一季度减持约300万股。其中，融通健康产业C和融通鑫鑫成长A减持超过150万股。

　　截至一季度，融通基金持有 一心堂 明细来源：Wind

　　自2020年二季度成立以来， 一心堂 近乎一直是融通健康产业C的头号重仓股。持仓颠峰在2022年末，超过2850万股。 一心堂 股票价格在2022年一二季度下跌约40%后，至2023年一季度，股票价格回弹了50%。尔后，股票价格下挫，万民远自2023年初持续减持直到今天。

　　兴业基金一季度整体减持约500万股，丁进的4只 基金重仓 一心堂 ，兴业收益增强C持有超1500万股，一季度减持了250万股。兴业聚华A一季度小幅增持约24万股，目前持有414万股。

　　截至一季度，兴业基金持有 一心堂 明细来源：Wind

　　国投瑞银基金增持约100万股，綦缚鹏的5只基金合计重仓约1000万股，除了国投瑞银优化增强AB减持约0.53万股外，其它4只基金一季度均有所增持，增持幅度在20万股至50万股之间。另外，贺明之的国投瑞盛LOF小幅新进约23万股。

　　截至一季度，国投瑞银基金持有 一心堂 明细来源：Wind

　　一季度，有约50家机构投资人的180只产品减持 一心堂 ，包含中欧基金、安信基金、富国基金、前海开源基金、天弘基金等，合计减持超过300万股。

　　安信基金池陈森在基金今年一季报中表示，预计2024年全年医药行业增长将显现前低后高的态势，这与2023年上半年基数较高和医疗反腐后院内市场持续复苏有关。下半年会是医药景气度同比环比都很好的阶段。预计二季度景气度层面尽管没有突变，可是边际上仍然向上，而市场可能会提前反应下半年的景气度反转。再考虑医药当前的底部位置和低估值水平，我们认为应该乐观一点。