【青岛银行】青岛银行高管现场回应 - 信贷投放重点是什么？客户如何应对-对等关税-？

　　4月9日， 青岛银行 （002948.SZ，03866.HK）举办2024年度业绩说明会。 青岛银行 老总景在伦、行长吴显明、副行长陈霜、副行长刘鹏、副行长张猛、董事会秘书张巧雯等人出席现场，并就分红、资产质量、信贷投放、美国“对等关税”等诸多问题进行了回应。

　　归母净收入同比增长20.16%

　　2024年， 青岛银行 营业收入134.98亿元人民币，比上年增加10.25亿元人民币，增长8.22%。净收入44.05亿元人民币，比上年增加7.33亿元人民币，增长19.97%；归属于母公司股东的净收入42.64亿元人民币，比上年增加7.16 亿元人民币，增长 20.16%。

　　盈利能力关键指标净息差1.73%，比上年下降0.10个百分点。根据Wind数据，目前已公布2024年财报数据的23家A股上市银行中，有10家银行净息超过1.7%， 青岛银行 位列其中，位列第八。

　　2024年， 青岛银行 利息收入224.21亿元人民币，比上年增加12.81亿元人民币，增长6.06%，主要是贷款等生息资产规模扩大，抵销资产收益率下行影响，实现利息收入增长。利息支出125.48亿元人民币，比上年增加6.90亿元人民币，增长5.81%，主要是吸收存款和应付债券等计息负债规模扩大，相应利息支出增长所致。

　　陈霜表示，为应对息差收窄， 青岛银行 优化资产结构，提升高收益资产在生息资产中的比重，加大贷款投放力度，对重点地区、优质客群增加信贷投放。2024年该行客户贷款总额增长406亿，增幅13.53%。

　　同时，着力压降负债成本，包含做好高成本存款量价管控，引导存款期限结构调整；运用供应链金融、财富管理、现金管理等工具，增加活期存款、结算性存款占比等。2024年，该行公司存款平均付息率1.71%，同比下降0.16个百分点，零售存款平均付息率2.46%，同比下降0.18个百分点。

　　资产质量方面，2024年末， 青岛银行 不良贷款率1.14%，下降0.04个百分点。拨备覆盖率241.32%，比上年末提高15.36个百分点。

　　按行业划分看，公司类贷款不良率0.87%，同比下降22个基点，不过零售贷款不良达到2.02%，同比上涨58个基点。

　　张猛介绍，下一步， 青岛银行 将重点关注几大领域资产质量：

　　一是信用卡业务。受经济下行压力影响，部分债务人还款能力改善尚需时间，早期延滞指标一定水平上升；受信用卡监管新规影响，信用卡整体结构调整，对新户获客及规模增长造成一定影响。

　　二是制造业、批发和零售业等行业的小微企业贷款，该部分传统行业小微企业相对照较集中，自身抗风险能力相对较弱，受经济结构调整影响存在风险延迟袒露的可能。

　　三是个人经营性贷款及住房按揭贷款，企业经营的压力等向广大从业人员传导，同时受市场的影响，造成部分借款人还款能力和意愿有所下降。

　　2024年拟每10股分1.6元

　　2024年， 青岛银行 加权平均净资产收益率11.51%，比上年提高0.80个百分点。

　　“本行始终致力于改善ROE，2023-2025年三年战略规划的核心目标之一就是提升ROE。在过去的前两年，我们老老实实地做了很多工作，坚持营业收入优先、效益为主，的确获得了一点成效。我们的ROE从2022年的8.95%，提升到2023年的10.71%，2024年我们ROE达到了11.51%，两年间提升了2.56个百分点。”陈霜介绍。

　　陈霜强调，要努力保持后续ROE显现持续改善趋势，关键就是要不断提升盈利水平。

　　下一步， 青岛银行 将统筹总量与结构平衡，在资产规模保持稳健增长的同时，持续优化资产负债结构，最大限度稳定息差空间，促使利息净收入不断提升。

　　同时，更加重视中间业务收入，利用牌照优势，大力发展债券承销等投行类业务，基金、保险等代销类业务，财富管理等代理类业务，和国际结算等交易银行业务，不断提升中间业务收入。

　　年报数据显示，2024年， 青岛银行 手续费及佣金净收入15.10亿元人民币，比上年减少0.77亿元人民币，下降 4.85%。

　　图源： 青岛银行 2024年报

　　从细分指标看，减量主要来自委托及代理业务手续费收入4.59亿元人民币，比上年减少0.97亿元人民币，下降17.49%，主要是受保险业政策变化等原因影响，代理保险业务等手续费收入减少，而债务融资工具承销等手续费收入增加，部分抵销其影响。同时，托管及银行卡手续费收入3.17亿元人民币，比上年减少0.61亿元人民币，下降16.16%，主要是信用卡手续费收入减少。

　　增量则来自结算业务手续费，收入1.28亿元人民币，比上年增加0.31亿元人民币，增长31.54%，主要是结算类交易银行业务收入增加。

　　陈霜表示，要改善ROE，还要持续完善全面风险管理体系，前瞻性防范各类风险，稳步改善资产质量，减少不良的不良影响；并且推动青银理财、青银金租两个子公司的业务发展，持续提升子公司盈利能力。

　　2024年末，青银理财理财投资资产余额2165.91亿元人民币，直接和间接投资的资产种类主要包含固定收益类、非标准化债权类、公募基金及资本市场类资产等。

　　2024年，青银金租正式完成首轮增资扩股，总资产达到185.74亿元人民币，较上年末增长3.88%。2024年，青银金租实现营业收入6.67亿元人民币，同比增长3.06%；实现净收入3.51亿元人民币，同比增长40.23%。

　　分红方面，3月26日， 青岛银行 董事会审议了2024年度利润分配预案，拟向全体普通股股东每10股派发现金股息人民币1.60 元（含税），分配金额约为9.31 亿元人民币。

　　张巧雯称，银行分红决策是平衡股东回报与长期稳健发展的复杂过程，需综合考量监管要求、资本充分率、盈利能力、战略规划、股东回报、宏观经济及同业比较等许多因素。

　　具体到资本充分率，“截至2024年末，本公司核心一级资本充分率为9.11%。全年来看资本充分率较2023年末有所提升，但即便如此，目前 青岛银行 的核心一级资本充分水平仍有提升空间。当下短时间内进行外源性核心一级资本补充的形式有限，我们还要继续加大对实体经济的支援力度，保持资产和业务规模的长期稳定发展，当前这种复杂经济金融环境下风险抵御能力的重要性也更为突出，这些都需要有充分的资本作为支撑，而内源性资本补充对我们提升资本充分水平十分关键。”张巧雯表示。

　　根据该行近日发布的《 青岛银行 股份有限公司估值提升计划》， 青岛银行 每年以现金方式向普通股股东分配的收益很多于当年实现的归属于该行普通股股东的可分配利润的20%。

　　“下一步，我行也将在综合考虑盈利情况、资本充分水平、监管要求和未来可持续发展等多方面因素的条件上，增强分红的稳定性、及时性和可预期性，合理规划现金分红的频次和比例，增加投资人的获得感和满意度。”张巧雯表示。

　　谈加征关税：客户已采取措施应对

　　资产配置方面，2024年末， 青岛银行 客户贷款总额3406.90亿元人民币，比上年末增加406亿元人民币，较年初增长13.53%，高于资产规模增速0.05个百分点；贷款总额占资产总额比例49.38%，比上年末提高0.02个百分点。

　　金融投资方面，2024年末，自营投资2573.81亿元人民币，比上年末增加316.10亿元人民币，增长14.00%，其中债券投资1984.46亿元人民币，较上年末增加322.80亿元人民币，增幅19.43%

　　下一步， 青岛银行 的信贷投放将有哪些重点方向？

　　吴显明表示，考虑当前个贷市场发展实际，受房地产市场景气度偏弱、消费贷竞争加剧等原因影响，预计仍以对公信贷投放为主。

　　吴显明介绍，对公信贷投放方面， 青岛银行 将契合国家宏观调控政策，重点布局“八大赛道”，分别为科技金融、普惠金额、绿色金融、蓝色金融、 养老金 融、优质制造业、公共事业、 乡村振兴 ，即“五篇大文章”中的前四项，再加上蓝色金融、优质制造业、公共事业、 乡村振兴 ，分层分类经营，为客户提供金融服务方案。

　　同时，在零售贷款方面，积极满足个人客户刚需和改善性住房贷款需求，优化信贷结构，加大对住房贷款、消费贷、经营贷等贷款的投放力度，力争实现均衡发展。

　　最近，美国政府对贸易伙伴征收“对等关税”的消息搅动了全球资本市场。值得注意的是，这对银行业务会发生哪些影响？

　　在业绩会上，刘鹏就该问题回应称，本次美国对包含中国在内的多个国家加征不得人心关税，我们认为短时间会对外贸进出口发生一定冲击，长远来看会加速产业链重塑升级，企业“出海”需求将日益增加，对商业银行来说挑战中蕴含着机遇。

　　“就 青岛银行 而言，本次加征关税对我行业务的影响相对有限，从结算规模看，我行涉美贸易结算占比相对较低，涉美业务集中度不高，且通过前期调研，客户已采取拓展新渠道、平摊关税成本等措施应对，影响范围相对有限。”刘鹏表示。

　　数据显示，2024年， 青岛银行 国际业务活跃客户3901户，较上年净增811户，增幅26.25%；实现国际结算业务量176.88亿美元，同比增长42.18亿美元，增幅31.31%，居 山东省 内法人银行榜首。

　　“山东地区外向型经济基础雄厚，市场潜力巨大，尤其制造业大多是外向型公司，以国际业务为切入点，服务企业发展，既是金融支持实体经济的有效践行，也是稳外资稳外贸的重要举措。”刘鹏强调。