商业洞察
【控股股东】金融街 - 向控股股东出售天津、惠州两处酒店 合计亏损2.04亿元
【查看信息来源】 5-25 8:07:44
5月24日，金融街（000402.SZ）发布公告，将出售位于 广东省 的惠州喜来登酒店和金融街津门（天津）置业有限公司股权及债权。交易价款付款方式为现金，交易总代价为7.92亿元人民币，交易将给金融街造成2.04亿元的亏损。
公告显示，两项交易的买方均为金融街控股股东北京金融街投资(集团)有限公司（以下简称“金融街集团”）间接持有的北京金昊房地产开发有限公司（以下简称“金昊公司”）。转让事宜有益于公司回笼资金，提升公司资产周转效率和偿债能力。
金融街称，公司持续推进优化自持物业结构，近三年，公司就上述转让事宜与多组市场客户谈判，客户均未表达明确购买意向。金融街集团作为国有全资公司，金昊公司是其酒店业务板块主要管理主体，金昊公司根据业务发展需要，与公司协商一致以公允评估价格收购，有益于进一步实行专业化管理。
出售惠州酒店亏损5931万元
公告称，公司控股子公司金融街惠州置业有限公司（以下简称“惠州置业”）将持有的惠州喜来登酒店转让予关联方北京金昊房地产开发有限公司（以下简称“金昊公司”），并签署《资产转让合作协议》。金昊公司为公司控股股东北京金融街投资（集团）有限公司（以下简称“金融街集团”）间接100%控股的企业。
本次交易标的惠州喜来登酒店位于 惠州市 惠东县 巽寮镇海滨旅游度假区，自2006年7月开始，惠州喜来登酒店委托给喜来登海外管理公司管理。酒店房产已取得不动产权证，未设置抵押。
财务方面，2023年末，金昊公司的总资产为28.5亿元、净资产为18.430亿元；2023年度，金昊公司实现营业收入31,247.43万元人民币，实现净收入3462.14万元（已经审计）。2024年3月末，金昊公司的总资产为28.61亿元、净资产为18.57亿元；2024年一季度，金昊公司实现营业收入7401万元人民币，实现净收入1375万元（未经审计）。
以2024年2月29日为评估基准日，采取成本法评估，交易标的资产评估值为2.75亿元人民币。基于对标的物的评估结果，经各方协商一致，本次惠州喜来登酒店资产转让价款暂定为2.75亿，交易价款付款方式为现金。本次转让对公司当期归母净收入影响约-5931万元。
出售天津置业亏损1.45亿元
同时出售的还有天津瑞吉酒店所在的项目公司。
金融街在公告中称，公司全资子公司金融街（天津）置业有限公司（以下简称“天津置业”）将持有的金融街津门（天津）置业有限公司（以下简称“津门置业”）100%股权及公司对津门置业的全部债权转让予金昊公司，并签署《 股权转让 协议》。
津门置业开发项目为集瑞吉酒店、津门公寓等于一体的津门项目，其中津门公寓已经竣工交付业主。目前，津门置业拥有的主要资产为瑞吉酒店，酒店位于 天津市 和平区张自忠路158号。
自2011年10月开始，天津瑞吉酒店委托给喜来登海外管理公司管理。酒店房产已取得不动产权证，并已设定抵押权，2018年12月津门置业与 招商银行 股份有限公司天津分行签订物业抵押借款合同。
以2024年2月29日为评估基准日，采取资产基础法评估，交易标的津门置业100%股权的评估值为2.35亿元人民币。
截至基准日，金融街对津门置业的债权为1.56亿元人民币，按《 股权转让 协议》转让予金昊公司，由金昊公司根据交易安排支付。
津门置业与 招商银行 天津分行签订了经营性物业抵押借款合同，抵押物为“天津瑞吉金融街酒店”，被担保最高债权金额为7亿元人民币，借款期限2018年12月25日至2026年12月24日。截至基准日，该经营性物业贷款账面金额为1.145亿元人民币。公司就上述贷款提供了连带责任担保。自基准日至本次交易工商变更登记完成前，公司对津门置业新增股东借款约1.265亿元（金额按实际调整），其中约1.165亿元用于清偿上述 招商银行 经营性物业贷款本息并终止公司提供的连带责任担保，另外约1000万元用于保障津门置业经营，该债权与公司对津门置业的其余债权一并转让予金昊公司。综上，本次转让的债权合计约2.82亿元人民币。
基于对标的物的评估结果，经各方协商一致，本次津门置业100%股权及公司对津门置业的全部债权转让予金昊公司，总转让价款暂定为约5.17亿元人民币，其中津门置业100% 股权转让 价款暂定为约2.35亿元人民币，公司截至基准日对津门置业的债权约1.56亿元人民币，基准日至工商变更登记完成日期间公司对津门置业新增债权约1.265亿元人民币，上述款项由金昊公司根据交易安排支付。交易价款付款方式为现金。
公司本次将津门置业（主要资产为瑞吉酒店）100%股权及相关债权转让给金昊公司，有益于公司回笼资金，提升公司资产周转效率和偿债能力。本次转让对公司当期归母净收入影响约-1.45亿元人民币。